三足のわらじブログANNEX

フィリピンカジノにBET！

フィリピンで大型のカジノが建設中であり、一部施設は今年オープンした。

 

マカオのカジノブーム初期を思い出すような光景であり、銀河娯楽がSJMなど

 

カジノ銘柄が何十倍にもなったあの記憶が、フィリピンカジノで蘇る。

 

現状の株価はどれも割高だし（PBRは3倍程度）、配当は1％程度と雀の涙・・・

 

それでも、カジノ開業後のEPSは数倍になる見込みであり、順調にいけば割高さは

 

間違いなく解消されるはずだ。マカオカジノブームを思い出して、戦略的に攻めたい。 

 

候補銘柄は以下の通りだが、一部すでに参戦している。

 

 

SOLAIRE RESORT & CASINO　(銘柄：BLOOMBERRY RESORTS)　

http://www.bloomberry.ph/wp-content/uploads/2013/03/header940×125_facade.jpg
フィリピン最大の港湾企業の総帥で、比国第3位の資産家でもあるエンリケ・ラソン氏傘下のブルームベリー・リゾーツが手掛けるカジノ。ほかのカジノに先駆けて　2013年に開業した。

施設は高級感もなく、地味な感じだが、先駆者利益を大いに得るだろう。

個人的には、投資はしない。 

BELLE GRANDE (銘柄：BELLE CORP.)

http://bellecorp.com/wp-content/uploads/2013/04/夜景TD1gg-130214-revised-doc-small.jpg
フィリピンBELLEと、マカオの新濠国際＆豪州のクラウンの合弁企業MELCO　CWOWN　EENTERTAINMENTとの合弁カジノで2014年にオープン予定。MCEが大本命だが、BELLEにも大いに恩恵あり。本当はMCEを直接買いたかったが、諸事情によりMCEに出資するBELLE株を購入した。

2年後のEPSは4倍になる予定であり、株価は当然上げるものだと確信している。

本命銘柄の一つだ。

 

マニラ・ベイ・リゾーツ(銘柄：日本のユニバーサルエンターテイメント）

日本のユニバーサル・エンターテインメント社が進めるプロジェクト。

フィリピン上場銘柄はどれも割高なので、ユニバの割安さが際立っている。

プロジェクトの実現可能性に疑義を持たれているものの、日本人ならユニバをまず買うべきだ。

大化けする可能性が高い。

 

RESORT WORLD BAY SHORE

（銘柄：Travellers Int'l、ALLAIANCE GROUP、香港GENTING）

http://www.pagcor.ph/images/ecity/img-ecity-travellers-01.jpg

マレーシアの大手娯楽企業ゲンティン・グループ傘下の香港スター・クルーズとフィリピンのアライアンス・グループ（AGI)傘下のトラベラーズ・インターナショナル・ホテルグループとが共同でリゾーツ・ワールド・マニラを建設中。このパースを見る限り、シンガポールのRESORT WORLDカジノと

テイストが良く似ている。欧米勢と違い、スタイリッシュさはイマイチな印象だ・・・。

カジノ以外にも小売りや不動産事業などを手掛けるアライアンスグループは、手堅いカジノ銘柄

かもしれない。参戦を検討中だ。

 

ユニバーサルエンターテイメントが無配になり荒れるなか、やっぱり分散しておこうかと。。。

合和公路基建 売却

先週、中国株「合和公路基建」を売却した。

 

配当は８％を超えており、これまでも超安定配当、

 

路線も広東省を中心に、澳門香港エリアをつなぐ環状線など

 

優良路線で保有に問題はなかったが、外貨ベースで買値に戻ったので

 

売約した。為替では損が出た。残すは、「厦門港」だけになった。

（それ以外に、シンガポールFUND経由でまだ中国に投資しているが・・・）

 

 

今後、中国株は静観。大きく下げても新規に買うことはしばらくないと思う。

 

僕の中でもブームは終わりつつある。

円最高値更新

凄まじい円高が進行している。

日本の現状から円が買われる事について理解し難い。
復興需要の織り込みだとしたら時期尚早だと思う。

原発懸念により米ドルを売って円を買う動きが加速…と報道されている…。


昨日、中国株を更に３銘柄売却した。

ロードキングインフラ、GZIトランスポート、シュンタックHOLDING

３銘柄共数万円の損失。

ポジションを減らす事で年間配当収入が減ってゆく。

本日約定

○コフコ（３．０ＨＫＤ→３．９ＨＫＤ）
●信徳集団（９．５ＨＫＤ→８．９ＨＫＤ）
信徳売却で出た損失はコフコではまかないきれず（泣）

本日断腸の思いで売却。損をしない投資が私のポリシーなもんで。傷は浅く・・・

信徳は勝負銘柄でもあったため、売却はしたくなかったが、ポジションが多すぎたため

一旦すべて売却した。また下がるようなら再戦します！

メルコも下がってきたなぁあ・・・

配当が少なくＰＥＲが高かった銘柄からポジション減らし。

高配当銘柄は下げ相場でも安心して保有できるため、しばらくは様子見します。

ただ、好調な中国経済とは裏腹に市場は不振で、割安感が増したため、底打ち確認後

資金を再投入します。円安にふれてきた為替も、かなり気になるところです。

日米金利差の影響で円が売られているのでしょうか。

日本国破綻の足音もしないでもない、でもない・・・？

太平洋航運

中海コンテナ（ＣＳＣＬ）に続いてここも損切りしました。

中国の成長に伴い荷動きも活発で売り上げは伸びているし、利回りも高いの長期保有目的で保有して

いましたが、原油高の影響を懸念しここらで一旦退却します。りかくは遅いくせに、損切りは早い＾＾

多少の損は出ましたが、配当権利を取った後なので、実質的な損はまあまあでした。

マザーズ、ヘラクレスで損が出たときほどではない。

堅実な銘柄を買っているつもりですが、今は資源や消費関連を買いたいと思います。

海運銘柄はゼロになりました。ここ最近はＴＣＬ、中海コンテナ、太平洋航運と立て続けに損を

出しています。華潤置地と百仕達控股を売って穴埋めしました＾＾