余裕が無い日々

前回の書き書きから結構間隔が空きました。
と言うのも、今に始まった事ではないですが、仕事が更に忙しさを増して来ているのに加えて、相方の義父の病気もあって、ゆとりのある時間が持てないでいます。

＜ＧＷは賢島へ＞

その義父も５０を過ぎたばかりで、まだまだ若いと言う事もあって友人感覚で付き合っていたのもあり、気の毒なので彼方此方に体に負担の掛からない範囲で旅行に連れて行ってあげようと考えています。
その第一弾として三重県賢島へ、ＧＷも仕事とゴルフの予定が詰まっていましたが、２日間だけ休みを取って行って来ました。

写真は名古屋⇔賢島を結ぶ近鉄の特別車両「しまかぜ」です。
流石にＧＷはお伊勢さん参りの客で満員でしたが、サロン室やカフェ車両もあって普段も結構人気です。
終点の賢島で降りて専用マイクロバスで２分移動すると、これも近鉄が運営するホテル「宝生苑」があって、今回はそこに泊まりました。
費用は殆ど自分が負担したので、近場とは言えソコソコの出費でしたが、１０名以上の大所帯で行ったので楽しかったです。
義父も喜んでいたので何よりです。

＜優待達＞

いつもは相方が片っ端から処理してくれるのですが、実家の病気騒動に気が行っているので、ここ一週間くらいの到着優待が玄関に溜まってました。
コカコーラＷＥＳＴ以外は何処から送ってもらったか分かりませんが、多分お米は内外トランスラインかな・・・

お米は現物やお米券などを大量に送ってくれるので、ほとんど買うことはありません。
以前は優待＋配当の実質利回りの高い優待株を単元投資で買い集めていましたが、ちょっとヤマト運輸や佐川急便や郵便の人達がピンポンピンポンと玄関のベルを鳴らしてくれるので、最近は意識的に増やさないようにしてます(笑)

＜ゲーム会＆オフ会＞
昨日は５月のゲーム会をやってたんですが、次男の授業参観に行っててゲーム会は間に合いませんでした。
ゲーム会後の夕凪さんのイベント投資講習会から参加して、その後のオフ会にも参加しました。
夕凪さんの講習会は夕凪人気が凄かったです。
やはり短期的に結果が出やすい投資の方が「株やってる」感があって良いんでしょうね。
夕凪さんは「長期投資家にとってはノイズみたいなもの」と言ってましたが、長期投資家もエントリー時は少しでも安く入りたいし、売却時は少しでも高く売りたいので参考になりました。

オフ会もかなりの大人数で、最近気を許して飲むことも無かったので、久々のプライベートの飲み会で少々飲み過ぎました。
自分の席の周りの方には多少失礼をしてしまったかと思いますが、この場を借りてお詫び申し上げます<(_ _)>
投資の話をわんさかしようと思ったのですが、ついつい話が違う方向へ逸れてしまいますｗ

＜投資＞
ＧＷ明けに期待値の高かった銘柄を中心に売られましたが、自分のＰＦではワコムが喰らった程度で他は堅調に上げていて追加しようにも出来ない展開です。
ワコムに関しては、業績の進捗にしては買われ過ぎていたので、順当な下げと言ってもいいです。
今の株価で総合的なバリュエーションは相対的に高くも安くもない水準と見ています。

この銘柄に関してはバリュエーションはソコソコに考えていて、まずはベースとしてお金は積み上がって行くので長期的な安心感を確保しておいて、業績・株価のボラティリティをある程度求めています。
絵描き用のタブレットや電子サインなど利益率の高いオリジナル商品は着実に伸びる半面、サムスン向けのコンポーネントはサムスンの苦戦を受けて一進一退。
しかしこの辺は想定内で、問題は電子インクのウィルが業界のデファクト・スタンダードを取れるか取れないかに掛かっていると思っています。
長くなるので、ワコムに関してはこの辺にしますが、自分のＰＦの中では一番不確実(笑)＆面白い銘柄だと位置付けています。

ここの所、これも配当は良くないのですがエスプールを９００円割れでセカセカ買っていました。
ここは投資家の間では「上手くやってるね〜」と言われているマイルストーンでファイナンスしていて、その絡みで９００円を上回ると何か嫌な感じがするので、９００円以下になったら追加投資しようと思っていました。
他の銘柄が高くなる一方の局面なので、低配当でもそれ程抵抗なく買えました。
これはひょっとするとラインで書いていてブログでは書いてないかも知れませんが、最近何処で書いて何処で喋ってるのか忘れてしまいます(笑)
エスプールは元々東京のオフ会で大阪の投資家テラポンさんに聞いた銘柄で、興味が出たので名古屋でのＩＲに今亀庵さんと聞きに行った銘柄です。
社長にも２・３質問させてもらいましたが、Ｖ字回復途中にあり、しかも過去の失敗から上手く多角化している過程にあり、カタリストの多い銘柄です。

その他ではヴィンクスと言う銘柄も新規投資しました。
う〜ん、相変わらず地味なの好きです(笑)
小売流通に特化したシステム開発と、その保守を２４時間体制でやると言う、結構泥くさい仕事をしている会社です。
その泥臭さ故に一度顧客になったら、離れる確率は低いです。
イオン向けがメインですが、小売流通は裾野が広いので、時間軸は読めませんがポテンシャルはある方だと思います。
（これは期待薄いですがｗ）
「あれも安いこれも安い」とは行かなくなったこの相場の中で、こんな地味系にまで手を伸ばして行ってます(笑)
まぁ後数枚はカードが残ってますが・・
板は薄いのですが、たまに１万株以上売って来る人も居ます。

後は何に投資したかな・・ちょっと各口座を見ないといけませんが、研究のベースとしては最近プラットフォーム系を重点的に研究してるのと、タイムリー的な研究としては機械商社を調べています。

＜売却＞
買われ過ぎたワコムを一時的にリバランスしようとしていたのですが、何もしないままドスンしました(笑)
まぁ元々タイムカプセル銘柄なので別に良いのですが。

相対的なバリュエーション差をアービトラージするのも投資家として作業なのですが、最近忙しいのでチョット手が回りません（汗）
って言うか、利益に対して貪欲さが薄れてるのか、これって投資家としてはヤバいなとは感じてます。
この辺は再認識しまくりなのですが、既に結果よりプロセスが欲しくて欲しくてしょうがない自分が居ます。
損益の結果より研究するプロセスの方が刺激が強くて、この刺激を脳が欲しがってます。
なんか中毒っぽいけど(笑)、危ない薬じゃなくて投資の研究対象欲しがるくらいなら捕まらないっしょｗ

書きだすと話が逸れる上に止まらないので、この辺でｗ

公私ともに忙しい日々が続いているようで、お疲れさまです。
親孝行もされて、凄いです。
そんな中でも投資研究も余念がなく、これも尊敬します。
機械商社ですか！？
自分の中では、昔から相性がイイ（！？）のが西華産業（8061）です。^^;
現物を常にいくつか持って、信用のツナギ売りなどもしています。

[かんち！]

相変わらず忙しそうですね。 ゲーム会オフ会お疲れ様でした。次の日の朝が早いカラオケは疲れます。 またお暇ができたらって当分無理そうですね。

こちらこそ、飲み過ぎ〜（笑）管巻いてしまって恥ずかしい＾＾；
この場を借りてお詫び申し上げます<(_ _)>

[株水兵]

ゆめかいびとさん、おはようございます（^^）
何もかもやり過ぎて、さすがに最近ちょっと疲れ気味です（^^;
まぁ投資の研究は好きでやってる事なので、投資結果の成否に関わらず投資活動の無い人生は考えられないですね。
何と言うか、自分にとっては癒しの時間と言っても良いかも知れません。

西華産業ですか、ちょっと世代を感じさせる銘柄ですね〜（^q^）
パフォーマンスを良くも悪くもボラティリティを抑える役目がありますよね。
踊らない反面、踊らされないと言うのが西華の良い所かもしれません。
重厚長大を地で行く銘柄なのでディフェンシブなんですが、機械なだけにボラを抑えながら景気変動に付いて行きますよね。

[株水兵]

（つづき）
商社絡みって最近怪しいのが多いのですが、比較的小型で戦略的に動いている銘柄を探しています。
怪しい部分って中国とか手を出している系なんですが、意外に商社のくせに(笑)リスク管理出来ていないのには驚きです。

自分も短中期で動くことはありますが、トータルするとそれ程でもって気はしますね（^^;
まぁリスキーな仕事をしてるので、もし引退に追い込まれた時は時間に余裕が出来るだろうと見込んでの、短中期お試し期間です(笑)

[株水兵]

かんちさん、おはようございます（^^）
前回の翌日は早朝からお疲れ様でした<(_ _)>
自分は３時から仕事してたりしますが(笑)

そうなんですよ、程よく忙しいのが理想なのですが、世の中上手く行かないように出来てるもんですね(笑)
よく考えたら、既にこんな感じで２０年近くやって来たので、正直もう十分じゃないだろうかって気はして来ています。
でも何だろうな・・なんで辞めれないか自分でもハッキリしない所はあるんですよね。。。

コージさん達が優待ランチとか総会ツアーとかしてるのを見てると、もうボチボチそっちに行っても良いんじゃない？って思う事はよくあります。
何だろうなー、何で行けないんだろうなー？←自分でもよく分かりません（^^;
まぁでも、専業になったら珈琲でもやりながら銘柄研究や雑談でもして過ごしましょう(^。^)

[株水兵]

ようこりん、おはようございます（^^）
オフ会お疲れ様でした（^^）
そう？自分も結構グダ巻いてたので(笑)気にならなかったですがｗ
まぁでも、たまには本気で投資の内容を喋るようこりんも見たいな〜

投資家も其々タイプが違うので、ようこりん流と言うのを聞かせて下さい（^^）
最近ようこりんの口から投資の話ってあんまり聞かないような気がする？
まぁ自分みたいに投資の話になるとエンドレスになるのも、考えもんですけどね(笑)

自分もちょっと最近忙し過ぎて皆さんの集まる所に参加出来ないけど、こんな時こそ銘柄研究！に限りますよね(^。^)